Usando Correlações de Moeda à sua Vantagem Para ser um comerciante eficaz, a compreensão de sua sensibilidade de carteiras inteira à volatilidade do mercado é importante. Isto é particularmente assim quando forex trading. Porque as moedas são preços em pares, nenhum par único comércios completamente independente dos outros. Uma vez que você está ciente dessas correlações e como eles mudam, você pode usá-los controlar sua exposição global carteiras. Definir a correlação A razão para a interdependência dos pares de moedas é fácil de ver: se você estava negociando a libra britânica contra o iene japonês (par GBP / JPY ), Por exemplo, você está negociando realmente um derivado dos pares de GBP / USD e de USD / JPY conseqüentemente, GBP / JPY deve ser correlacionado um tanto a um se não ambos estes pares da moeda corrente outra. No entanto, a interdependência entre moedas decorre de mais do que o simples fato de que eles estão em pares. Enquanto alguns pares de moedas se moverem em tandem, outros pares de moedas podem se mover em direções opostas, que é, em essência, o resultado de forças mais complexas. A correlação, no mundo financeiro, é a medida estatística da relação entre dois títulos. O coeficiente de correlação varia entre -1 e 1. Uma correlação de 1 implica que os dois pares de moedas se moverão na mesma direção 100 do tempo. Uma correlação de -1 implica que os dois pares de moedas se moverão na direção oposta 100 do tempo. Uma correlação de zero implica que a relação entre os pares de moedas é completamente aleatória. Leitura da tabela de correlação Com este conhecimento de correlações em mente, vamos olhar para as seguintes tabelas, cada uma mostrando correlações entre os principais pares de moedas durante o mês de fevereiro de 2018. A tabela superior acima mostra que ao longo do mês de fevereiro (um mês) EUR / USD e GBP / USD apresentaram uma forte correlação positiva de 0,95. Isto implica que quando o EUR / USD rally, o GBP / USD também rallied 95 do tempo. Nos últimos 6 meses, porém, a correlação foi mais fraca (0,66), mas no longo prazo (1 ano) os dois pares de moedas ainda têm uma forte correlação. Em contrapartida, o EUR / USD eo USD / CHF tiveram uma correlação negativa quase perfeita de -1,00. Isto implica que 100 do tempo, quando o EUR / USD rallied, USD / CHF vendeu fora. Esta relação se mantém mesmo em períodos mais longos, já que os números de correlação permanecem relativamente estáveis. No entanto, as correlações nem sempre permanecem estáveis. Tomar USD / CAD e USD / CHF, por exemplo. Com um coeficiente de 0,95, eles tiveram uma forte correlação positiva durante o ano passado, mas a relação deteriorou-se significativamente em fevereiro de 2018 por uma série de razões, incluindo o rali nos preços do petróleo e do hawkishness do Banco do Canadá. Correlações Do Change É claro então que as correlações mudam, o que torna ainda mais importante seguir a mudança nas correlações. Sentimento e fatores econômicos globais são muito dinâmicos e podem até mudar diariamente. Correlações fortes hoje podem não estar em linha com a correlação de longo prazo entre dois pares de moedas. É por isso que dar uma olhada na correlação de seis meses ao final também é muito importante. Isso fornece uma perspectiva mais clara sobre a relação média de seis meses entre os dois pares de moedas, o que tende a ser mais preciso. As correlações mudam por uma variedade de razões, a mais comum das quais incluem políticas monetárias divergentes, sensibilidade de um determinado par de moedas aos preços das commodities, bem como fatores econômicos e políticos únicos. Aqui está uma tabela mostrando as correlações de seis meses que o EUR / USD compartilha com outros pares: Calculando Correlações Você mesmo A melhor maneira de manter a corrente na direção e força de seus pares de correlação é calculá-los você mesmo. Isso pode parecer difícil, mas é realmente muito simples. Para calcular uma correlação simples, basta usar uma planilha, como o Microsoft Excel. Muitos pacotes gráficos (mesmo alguns gratuitos) permitem que você faça o download dos preços diários históricos da moeda, que você pode então transportar para o Excel. No Excel, basta usar a função de correlação, que é CORREL (intervalo 1, intervalo 2). As leituras de rastreamento de um ano, seis, três e um meses dão a visão mais abrangente das semelhanças e diferenças de correlação ao longo do tempo. No entanto, você pode decidir por si mesmo qual ou quantas dessas leituras deseja analisar. Aqui está o processo de cálculo de correlação revisto passo a passo: 1. Obtenha os dados de preços para seus dois pares de moedas, digamos que eles são GBP / USD e USD / JPY 2. Faça duas colunas individuais, cada uma marcada com um desses pares. Em seguida, preencha as colunas com os preços diários anteriores que ocorreram para cada par durante o período de tempo que você está analisando 3. Na parte inferior da uma das colunas, em um slot vazio, digite CORREL (4. Destaque todos os dados Em uma das colunas de preços você deve obter um intervalo de células na caixa de fórmula 5. Digite na vírgula 6. Repita as etapas 3 a 5 para a outra moeda 7. Feche a fórmula para que pareça CORREL (A1: A50, B1: B50) 8. O número produzido representa a correlação entre os dois pares de moedas Embora as correlações mudem, não é necessário atualizar seus números todos os dias, atualizando uma vez a cada poucas semanas ou pelo menos uma vez por mês é geralmente Uma boa idéia Como usá-lo para gerenciar a exposição Agora que você sabe como calcular as correlações, é hora de ir sobre como usá-los para sua vantagem. Em primeiro lugar, eles podem ajudá-lo a evitar entrar duas posições que cancelar uns aos outros, Por exemplo, ao saber que EUR / USD e USD / CHF se movem em direções opostas quase 100 de tempo, você veria que ter uma carteira de longo EUR / USD e USD / CHF longo é o mesmo que ter praticamente nenhuma posição - isto é Verdadeiro porque, como a correlação indica, quando o EUR / USD rallys, USD / CHF sofrerá um selloff. Por outro lado, mantendo o EUR / USD longo e o AUD / USD ou o NZD / USD é semelhante ao dobro na mesma posição, uma vez que as correlações são tão fortes. (Saiba mais em Forex: Vadear no mercado de moeda.) Diversificação é outro fator a considerar. Como a correlação EUR / USD e AUD / USD tradicionalmente não é 100 positiva, os comerciantes podem usar esses dois pares para diversificar seu risco um pouco, mantendo uma visão direcional central. Por exemplo, para expressar uma perspectiva de baixa no USD, o trader, em vez de comprar dois lotes do EUR / USD, pode comprar um lote do EUR / USD e um lote do AUD / USD. A correlação imperfeita entre os dois diferentes pares de moedas permite uma maior diversificação e um risco marginalmente menor. Além disso, os bancos centrais da Austrália e da Europa têm diferentes vieses de política monetária, por isso, no caso de um rali do dólar, o dólar australiano pode ser menos afetado do que o euro. ou vice-versa. Um comerciante pode usar também pip diferentes ou valores pontuais para sua vantagem. Vamos considerar o EUR / USD e USD / CHF mais uma vez. Eles têm uma correlação negativa quase perfeita, mas o valor de um movimento de pip no EUR / USD é de 10 para um lote de 100.000 unidades enquanto o valor de um movimento pip em USD / CHF é 9.24 para o mesmo número de unidades. Isto implica que os comerciantes podem usar USD / CHF para proteger a exposição EUR / USD. Heres como o hedge trabalharia: diga que um comerciante teve uma carteira de um short EUR / USD lote de 100.000 unidades e um curto USD / CHF lote de 100.000 unidades. Quando o EUR / USD aumenta em dez pips ou pontos, o trader ficaria abaixo de 100 na posição. No entanto, uma vez que USDCHF se move em frente ao EUR / USD, a posição curta USD / CHF seria rentável, provavelmente se movendo perto de dez pips mais alto, até 92,40. Isso transformaria a perda líquida da carteira em -7,60 em vez de -100. Evidentemente, este hedge também significa lucros menores no caso de uma forte venda de EUR / USD. Mas no pior cenário, as perdas ficam relativamente mais baixas. Independentemente de você está olhando para diversificar suas posições ou encontrar pares alternativos para alavancar a sua opinião, é muito importante estar ciente da correlação entre vários pares de moedas e suas tendências de mudança. Este é um conhecimento poderoso para todos os comerciantes profissionais segurando mais de um par de moedas em suas contas de negociação. Esse conhecimento ajuda os comerciantes, diversificar, proteger ou dobrar os lucros. The Bottom Line Para ser um comerciante eficaz, é importante compreender como diferentes pares de moedas se movem em relação uns aos outros para que os comerciantes possam entender melhor a sua exposição. Alguns pares de moedas se movem em tandem uns com os outros, enquanto outros podem ser opostos polares. Aprender sobre a correlação de moedas ajuda os comerciantes a gerenciar seus portfólios mais apropriadamente. Independentemente da sua estratégia de negociação e se você está olhando para diversificar suas posições ou encontrar pares alternativos para alavancar a sua opinião, é muito importante ter em mente a correlação entre vários pares de moedas e suas tendências de mudança. (Para mais, confira nosso Tutorial de Forex.) A parte do lucro de uma empresa alocada a cada ação em circulação de ações ordinárias. O lucro por ação serve como um indicador. Desde a eleição de Donald Trump, as expectativas para a inflação dispararam, como muitos acreditam que suas políticas conduzirão aos aumentos de preços. A geração de indivíduos de meia-idade que são pressionados para apoiar tanto os pais envelhecimento e crianças em crescimento. O sanduíche. As operações de petróleo e gás que ocorrem após a fase de produção, até o ponto de venda. Operações a jusante. O nome dado a quinta-feira, outubro 24, 1929, quando a média industrial de Dow Jones mergulhou 11 na abertura no volume muito pesado. O processo de determinar o valor atual de um ativo ou empresa. Existem muitas técnicas que podem ser usadas para determinar. Forex Correlação A correlação de moedas permite uma melhor avaliação do risco de uma combinação de posições. A correlação mede a relação existente entre dois pares de moedas. Por exemplo, ele nos permite saber se dois pares de moedas vão se mover de uma maneira similar ou não. Duas moedas correlacionadas terão um coeficiente próximo de 100 se se movimentarem na mesma direção e de -100 se movimentarem em direções opostas. Uma correlação próxima de 0 mostra que os movimentos nos dois pares de moedas não estão relacionados. Como é calculado O cálculo da correlação neste site usa a fórmula padrão conhecida como o coeficiente de correlação de Pearson. O comprimento da série é dado pelo campo quotNum Periodquot. Para mais informações sobre o cálculo, visite a página da Wikipédia: en. wikipedia. org/wiki/Correlationanddependence Como os dados são utilizados Gestão de riscos Pode ser importante saber se as posições em aberto numa carteira estão correlacionadas. Se você tiver negócios abertos em três pares de moedas que são fortemente correlacionados (por exemplo, EURUSD, USDCHF e USDNOK), você deve antecipar o fato de que se uma das posições atinge a sua stop-loss, então os outros dois são muito provável que também seja Posições deficitárias. Neste caso, é importante ajustar o tamanho das posições para evitar uma perda séria. Modificação do mercado Uma alteração da correlação, principalmente a longo prazo, pode demonstrar que o mercado está passando por uma mudança. Por exemplo, se o EURUSD e a GBPUSD estiverem fortemente correlacionados durante vários meses e depois des-correlacionados, isso pode ser um sinal de que o sentimento do mercado em relação ao EUR e / ou GBP está em processo de mudança pode estar vendo o início ou o fim de um Uma das duas moedas. O que é a correlação entre pares FX diferentes e como ele pode ser medido Como um comerciante de Forex, é necessário estar constantemente ciente das características do mercado de câmbio. Sem o conhecimento das tendências básicas de qualquer par de moedas, os comerciantes estão se expondo a quantidades excessivas de risco. Uma das partes mais benéficas de conhecimento para um comerciante de Forex ser armado com é a correlação histórica entre moedas. Entender esse relacionamento não só permitirá que os comerciantes para hedge posições, mas também pode dar-lhes uma vantagem quando se trata de entrar em um comércio. O termo correlação é usado para descrever a relação entre duas variáveis relacionadas e pode ser expresso como um número inteiro entre 1 e 1. Uma correlação de 1 é referida como uma correlação perfeita e sugere que um movimento de 1 pip em uma moeda também deve ver Um movimento de 1 pip em outra moeda na mesma direção. Uma correlação 1 implica que as duas moedas se movem na mesma magnitude em direções opostas. Se duas variáveis têm uma correlação de zero, elas se movem independentemente uma da outra e podem ser consideradas como não tendo nenhuma relação. Como você pode imaginar, saber a relação exata de uma moeda com outra é impagável. Muitos comerciantes comparar cartas de sobreposição, a fim de medir a correlação, no entanto, é muito mais preciso para realmente executar um cálculo em que você pode obter uma figura exata. Além disso, se os comerciantes gostariam de admitir ou não o seu julgamento muitas vezes contém um viés tornando-se imprudente para globo ocular um gráfico, a fim de determinar a correlação. A maneira mais simples de medir a correlação é usar o Microsoft Excels Data Analyis Toolpak. Microsoft Excel é capaz de analisar a correlação entre dois pares de moedas com o clique de um mouse. A dificuldade na análise reside na obtenção dos dados, em vez de analisá-los. Se você tiver acesso a dados históricos, você pode simplesmente copiar e colar os preços de fechamento em respectivas colunas no Microsoft Excel. Quando digo preço de fechamento, ele pode ser baseado em diários ou intraday de dados, desde que o ponto de partida eo ponto final são idênticos para os dois pares de moedas que estão sendo comparados. Depois de compilar os dados em duas colunas separadas, certifique-se de que seu software Excel é preparado para análise estatística, clicando na aba Ferramentas e identificar a opção de análise de dados no menu drop-down. Se você não vê Análise de Dados como uma opção que você deve carregar a ferramenta pak análise de dados, escolhendo Add-Ins no menu Ferramentas e clicando na ferramenta de análise e siga as instruções. Uma vez selecionados, os dados estão prontos para serem analisados para correlação. Ao clicar na guia Ferramentas, será exibido um menu suspenso, que agora deve ter a Análise de dados como uma opção. Ao clicar em Análise de dados, aparecerá uma janela na qual você será solicitado a digitar um intervalo de entrada. Em outras palavras, quais os dados que você gostaria de ser considerado na análise Certifique-se de que você escolheu que as colunas em vez de grupos de linhas de dados. Clique e arraste o mouse sobre os dados que você gostaria de estar envolvido no cálculo e pressione OK na janela. O resultado será uma tabela, fornecendo o coeficiente de correlação para os pares de moedas relativas. O termo coeficiente de correlação é utilizado para representar a representação numérica da relação entre as duas variáveis. Como mencionado antes, a gama do coeficiente pode estar entre 1 e 1: 1 representa uma correlação positiva perfeitamente e uma identificação de uma correlação negativa perfeitamente. No exemplo abaixo, você pode ver que durante o período de amostra, o suíço e o euro têm uma correlação positiva de 0,9667. Isso não é nenhuma surpresa é um fato bem conhecido que estas moedas específicas mover em conjunto. Se você entender conceitos melhor quando eles são visualizados, você poderia traçar os dados em um gráfico clicando na guia de inserção e selecionando Gráfico. Um gráfico traçado melhor representa a correlação. Se o gráfico revela uma linha diagonal inclinada, as duas variáveis estão positivamente correlacionadas. Se o gráfico forma uma linha diagonal em declínio, as variáveis estão correlacionadas negativamente. F o gráfico forma uma linha diagonal declinante as variáveis são negativamente correlacionadas. Um gráfico aleatório no qual nenhum padrão particular é formado indica que não há correlação entre as variáveis. 79,47 121,53 79,37 121,58 79,43 121,33 80,53 122,68 79,84 121,71 80,52 122,28 80,51 122,18 79,33 120,25 79,21 120,37 78,88 120,19 78,82 120,45 79,09 120,78 80,01 122,08 80,13 122,55 78,55 120,38 77,67 119,19 Euro / Dólar 0,966772227 1 Para reiterar, a correlação é simplesmente uma ferramenta que pode ser usada para Melhorar os resultados comerciais e deve ser visto como orientação, em vez de à prova de tolo. Embora a compreensão da natureza dos mercados de moeda é imperativo, você deve também manter o respeito para o mercado. Site: commoditytradingschool / Carley é um corretor dedicado e analista. Embora ela seja relativamente nova para o negócio de corretagem, ela tem estado envolvida com os mercados há anos. Ela foi publicada nos gostos de Revista Futuros e comerciante ativo e também está ativamente educando os comerciantes através de conteúdo web e seminários on-line. Carley é uma Magna Cum Laude graduação da Universidade de Las Vegas Nevada, a partir do qual ela ganhou um B. S. Em Finanças Contabilidade. Na UNLV, ela foi professora da Deans List e foi eleita para a Golden Key International Honour Society. Em 2003, ela foi uma das únicas 1200 collegians nacionalmente nomeado para a Sociedade Nacional de Estudantes Colegiados. Qual é a correlação entre os diferentes pares de FX e como ela pode ser medida de correlação O termo é usado para descrever a relação entre duas variáveis relacionados e pode ser expresso como um número inteiro entre 1 e 82111. Uma correlação de 1 é referido como uma correlação perfeita E sugere que um movimento de 1 pip em uma moeda também deve ver um movimento de 1 pip em outra moeda na mesma direção. Uma correlação de 8211 implica que as duas moedas se movem na mesma magnitude em direções opostas. Se duas variáveis têm uma correlação de zero, elas se movem independentemente uma da outra e podem ser consideradas como não tendo nenhuma relação. Isso é (um pouco) errado. A correlação descreve o grau de dependência linear entre duas variáveis, não a magnitude relativa das inclinações. Assim, y3x4 e z 3000x17 são perfeitamente correlacionados. Apesar de se mover 1000 vezes mais rápido do que o outro. Referindo-se ao seu exemplo, dois pares de moedas estarão perfeitamente correlacionados se para cada movimento de 1-pip fizer (para cima ou para baixo) o outro fizer um movimento direcional similar, mas com uma razão fixa - digamos 3 pips para cima ou para baixo ou 1000 pips para cima Ou para baixo. Isso é (um pouco) errado. A correlação descreve o grau de dependência linear entre duas variáveis, não a magnitude relativa das inclinações. Assim, y3x4 e z 3000x17 são perfeitamente correlacionados. Apesar de se mover 1000 vezes mais rápido do que o outro. Referindo-se ao seu exemplo, dois pares de moedas estarão perfeitamente correlacionados se para cada movimento de 1-pip fizer (para cima ou para baixo) o outro fizer um movimento direcional similar, mas com uma razão fixa - digamos 3 pips para cima ou para baixo ou 1000 pips para cima Ou para baixo. Como você mencionou a definição do corredor não é fornecida corretamente. No entanto, a ferramenta Excel calcula a correlação sem nenhum problema.
panu
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